Toornafta futuuride kauplemine 101 - mis need on ja kas peaksite neisse investeerima?

Naftatööstusesse sisenemiseks on palju võimalusi. Näiteks saate osta nafta- ja puurimisettevõtete aktsiaid. Kuid üks kõige kasumlikumaid ja riskantsemaid investeeringuid, mida saate teha, on naftafutuuridesse.

Selles artiklis vaatleme, millised on naftafutuurid, ja arutame siis neisse investeerimise plusse ja miinuseid. Seejärel saate otsustada, kas need sobivad teie investeerimisportfelli heaks.

Mis on naftafutuurid??

Naftafutuurid on tuletisinstrumendid, mis annavad omanikule õiguse osta naftat kindla hinnaga (sarnaselt aktsiaoptsioonide toimimisega). Kui kasutate oma tulevikku arvelduspäevaks, saate nafta (toornafta futuuride kauplemine 1000 barreli ühikutes) osta futuurilepingus märgitud hinnaga.

Kui nafta hind näib tõusevat jätkuvat tõusu, võite ka tulevikus oma tuleviku väärtust väärtustades hoida ja müüa hiljem investorile, kes kavatseb seda kasutada.

Naftafutuuridesse investeerimise eelised

Naftafutuurid võivad teha suuri investeeringuid ja on tõenäoliselt üks aktiivsemalt kaubeldavaid tuletisinstrumente turul. Mõned naftafutuuridesse investeerimise eelised hõlmavad järgmist:

Võimalus teenida märkimisväärset kasumit. Naftafutuurid võivad olla äärmiselt tulusad investeeringud. Mõned investorid on suutnud ühe tehinguga teenida kümneid tuhandeid dollareid, investeerides samal ajal palju vähem, kui oleks börsil vajalik. Nafta hind võib lühikese aja jooksul oluliselt muutuda, nii et futuuriinvestorid näevad oma investeeringu järsku kallinemist. Ajavahemikul, kui nafta hind tõuseb, on kõigil hea meel, kui nad saavad seda madalama hinnaga osta. Kõik, kellel on tulevik, mis võimaldab neil seda teha, on heas positsioonis.
Likviidsus. Naftafutuurid on üks likviidsemaid investeeringuid, sest iga päev kaubeldakse suure mahuga. Tegelikult on nad turul kõige aktiivsemalt kaubeldavad ja seega kõige likviidsemad.
Võimendus. Naftafutuure saate osta marginaaliga (teisisõnu võite nende ostmiseks raha laenata). Marginaalinõuded kehtestavad börsid ja nafta puhul on need sageli vaid 5% investeeringu väärtusest. See tähendab, et võite osta 100 000 dollarit väärt naftafutuure ainult 5000 dollari eest. See võib olla ka väga ohtlik, kuid on tore, kui vähemalt võimalusi on.
Piiratud pakkumine. Nafta on asendamatu ressurss. See, et pakutav pakkumine on piiratud, on enamiku inimeste jaoks masendav, kuid see võib toimida nende investorite kasuks, kes otsustavad selle futuuridesse investeerida. Teised toormefutuurid, näiteks mais ja kariloomad, saab asendada ja nende hinnad saavad stabiliseeruda. Kuna maailma naftavarud on ammendunud, tõuseb nafta hind paratamatult.
Lihtne kauplemiskontseptsioon. Ehkki on hea teha koostööd maakleri või kauplejaga, kes suudab teile näidata futuuride investeerimisnööre, on selle alustamine suhteliselt lihtne. Kõik, kellel on protsessi uurimiseks vähe aega, saavad selle välja mõelda ja välja töötada kauplemisstrateegia.

Naftafutuuride puudused

Kuigi naftafutuuridesse investeerimisel on palju eeliseid, on mõned mureküsimused, millest investorid peaksid enne alustamist teadlikud olema:

Lenduvad. Kõik futuurid on kõikuvad investeeringud ja nafta pole erand. Keegi ei saa mingil määral kindlalt ennustada, milline saab olema nafta hind homme, järgmisel nädalal või järgmisel kuul. Ka kipuvad muutused tuleviku väärtuses muutuma oluliselt rohkem kui aktsiad. Viimase aasta jooksul on toornafta futuuride hind tõusnud 33%, mis on investoritele õnnistuseks. Kuid see näitab, kui tundlikud nad on ja nad võivad sama väärtuse äärmiselt kiiresti kaotada.
Aegumiskuupäev. Kõik tuletisinstrumendid aeguvad teatud kuupäeval. Kui te ei suuda neid enne seda kuupäeva kasutada, muutuvad nad väärtusetuks. Arvelduskuupäevale lähenedes kaotavad nad ka palju oma väärtust, nii et kui te ei kavatse tulevikku kasutada, on hea mõte nendega kaubelda esimesel võimalusel. Mõned investorid soovivad oma futuuridest kinni hoida ja hiljem neid kõrgema hinnaga müüa, just nagu aktsiatega. Kuid nad ei suuda aru saada, et futuuride hoidmine põhjustab nende väärtuse kaotamise isegi siis, kui nafta hind jääb muutumatuks. Selle põhjuseks on asjaolu, et futuurid on vähem meelitavad spekulandid, kes vajavad oma strateegia teostamiseks aega. Naftafutuurid on tavaliselt loetletud kuni 9-aastastena, kuid saate neid turul osta igal ajal enne nende aegumist. Kui ostate tuleviku mõne kuu jooksul pärast selle aegumiskuupäeva, ei pruugi see teile piisavalt aega edukaks kauplemiseks.
Ootamatud tarned. Ehkki maailmas on naftavarud piiratud, leitakse endiselt uusi allikaid. Naftavarusid on suurendanud ka uuemad lähenemisviisid, näiteks avamere puurimine. Ehkki neist ei ole piisanud naftahindade oluliseks vähendamiseks, võivad nad seda piisavalt vähendada, et futuuride investorid kaotaksid tehingu pealt raha.
Tundlikkus paljude probleemide suhtes. Naftahinda mõjutavad tugevalt paljud muud tegurid peale pakkumise ja nõudluse. Näiteks mõjutavad seda sageli praeguste ja pürgivate poliitikute päevakavad, sõjad, loodusõnnetused ja tähtsamad uudislood. Kuna naftafutuuride hind käivad käsikäes nafta hinnaga, muudavad need sündmused nafta investeerimise riskantsemaks kui paljud muud investeeringud.
Asendajate ohud. Naftahindade tõustes otsivad ettevõtted ja poliitikud uusi energiaallikaid. Uued võimalused, näiteks roheline energia, muutuvad veelgi olulisemaks, kuna keskkonnaprobleemid ja globaalne soojenemine suurenevad. Alternatiivsed energiaallikad võiksid nafta maksumust järsult vähendada, kui need muutuksid piisavalt populaarseks (s.o vähem nõudlust nafta järele). On ebatõenäoline, et see lähitulevikus juhtub, kuid see on endiselt oht.
Õli ammendumine. Maailma naftavarude ammendumine on investoritele endiselt kasulik, kuna see tõstab jätkuvalt hindu. Kuid ühel päeval kulub naftavarud täielikult ära ja naftafutuurid muutuvad ilmselgelt väärtusetuks. Eeldatavasti ei juhtu see veel vähemalt nelikümmend aastat. Õli tarbimine kasvab aga kiiresti, nii et me ei saa olla kindlad, millal varud täielikult ära kuluvad. Ehkki see ei pruugi olla vahetu probleem, peab see investoritest ettevaatlik olema.

Naftafutuuride kasutamine oma portfellis

Kui otsustate teha hüppe naftafutuuride jaoks, peate esmalt avama veebifutuuride konto (kinnitamine pole tagatud). Kui olete kõik valmis seadnud, peate olema valmis oma jalgadele mõtlema. Kuna futuurid aeguvad ja kaotavad suure osa oma väärtusest nende kehtivusaja lõppedes, peate kiiresti liikuma.

Kiirete ja arukate otsuste langetamiseks on oluline, et teeksite oma uuringud. Analüüsige pakkumise ja nõudluse graafikuid ning arvestage iga päev muude teguritega, sealhulgas ilmastikuolude, poliitiliste ebastabiilsuste ja praeguste sündmustega. Kogu teie uurimistöö peaks keskenduma ühele asjale: nafta tulevasele hinnale.

Samuti pakuvad naftafutuurid investeerimisstrateegiat isegi neile, kes usuvad, et nafta hind langeb. Naftafutuuride lühikeseks müümisega panustate tõhusalt nafta tulevase hinna vastu.

Veel üks oluline märkus, mida meeles pidada, on see, et naftalepingu ostmine annab teile omandiõiguse 1000 barrelit toornaftat. See tähendab, et iga naftahinna muutuse kohta dollaris on teil kasumit või kahjumit 1000 dollarit. See futuuride aspekt suurendab veelgi naftafutuuridesse investeerimise riski ja volatiilsust.

Kui ennustate trendi õigesti, leiad end tulusas olukorras. Kuid ka vastupidi. Enne naftafutuuridesse investeerimist veenduge, et teate, mida teete.

Kes kõige tõenäolisemalt investeerib naftafutuuridesse?

Naftafutuuridesse investeerimisest saavad kasu paljud investorid. Nad soovivad lepingut kasutada oma isiklikus investeerimisportfellis või plaanivad tulevikus kasutada naftahinna kinnipidamist. Mõned kõige tavalisemad investorid on järgmised:

Institutsionaalsed investorid, kes saavad endale lubada lühiajalist keskendumist. Investeerimisfondid, riskifondid, pangad ja mõned muud institutsionaalsed investorid kasutavad oma portfellides sageli naftafutuure. Nad soovivad kasutada ära kõik suure kasumipotentsiaaliga investeeringud. Mõned fondid, näiteks börsil kaubeldavad fondid, võivad olla spetsialiseerunud nafta- või energiainvesteeringutele. Need investorid saavad endale lubada, et nende portfellis on lühiajalisi varasid, ja võtta endale olulisi riske. Investorid, kes peavad keskenduma pikaajalistele investeeringutele või peavad oma portfelliga olema konservatiivsemad, ei investeeri tõenäoliselt naftafutuuridesse (nt ei sobi pensionifondidesse või kindlustusseltsidesse).
Rikkad investorid. Suurte rahasummadega investoritel on võimalus toornaftafutuuridega kauplemisest kasu saada. Nad võivad endale lubada riski kaotada palju raha ja neid kasutatakse võimaluse eest teenida suurt kasumit. Eriti huvitatud on nende futuuride ostmine, kui näib, et naftahinnad tõusevad märkimisväärselt.
Ettevõtted või organisatsioonid, kellel on suur kulu naftaga. Paljudel ettevõtetel on naftahindade tõustes palju suuremad kulud ja nad võivad osta futuure, et end madalamate hindade jaoks kinnistada. Nafta on üks suurimaid kulutusi lennufirmadele, kommunaalettevõtetele, rafineerimistehastele ja suurtele kaubavedudega tegelevatele ettevõtetele. Sageli tahavad nad oma riski maandada, ostes naftafutuure, et nad saaksid lukustuda madalama hinnaga nafta ostmiseks, eriti kui nad kardavad gaasi hinnatõusu..
Muud naftaettevõtted. Naftaettevõtted võivad tegelikult üksteise futuure osta, et nad saaksid osta naftat turuhinnast madalama hinnaga ja müüa seda avatud turul. Kes oskab naftahindade muutusi paremini ennustada kui naftaettevõtted ise?
Üksikinvestorid. Varjatud investorid tegutsevad innukalt strateegia eest, mis annab neile võimaluse palju raha teenida. Paljud on siiski kõhklevad investeerimisega naftafutuuridesse, kuna sellega kaasneb kõrge riskitase.

Millal naftafutuuridesse investeerida?

Paljud investorid soovivad naftafutuure ära kasutada, kuid kõhklevad seda tõsiselt. Kõhklus on sellel turul ohtlik. Kui soovite naftafutuuridesse investeerimist tõsiselt võtta, peate mõistma, et peaaegu 100% mängust on ajastatud.

Esiteks veenduge, et mõistaksite naftafutuuride ostmiseks kõige paremini sobivaid kauplemistunde, mis jäävad tavaliselt vahemikku 9.00–12.00 EST. See on kõige hõivatum ja likviidsem aeg päevas väikseima pakkumise-küsimise hinnavahega kauplejate jaoks.

Teiseks saate aimu, millal nafta hind tõenäoliselt tõuseb. Siin on mõned asjad, mida peaks enne nafta investeerimist mõtlema:

Mis juhtub naftavarudega? See on tõenäoliselt kõige olulisem küsimus. Naftahindade tõusutee üks peamisi põhjuseid on see, et maailma naftavarud on murettekitava kiirusega ammendunud. Siiski peaksite olema teadlik püüdlustest leida uusi naftaallikaid, näiteks avamere puurimise kaudu. See võib suurendada lühiajalisi naftavarusid ja muuta ajutiselt hindu. Ajutised hinnaalandused on eriti olulised, kui ostate tähtajaks fikseeritud futuure. Naftat eksportivate riikide organisatsioon (OPEC) püüab hoida naftahindu ühtlasena, kuid neil on seda raske teha. Samuti teenivad OPECi riigid nafta müümisega palju raha, nii et nende erapooletuse hindade mõistlikul tasemel hoidmisel võib kahtluse alla seada.
Poliitilised arengud ja sõjad. Mured Afganistani ja Iraagi sõdade pärast suurendasid naftahindade tõusu 2008. aastal. Poliitiline ebastabiilsus mõjutab märkimisväärselt naftahinda, eriti riikides, kus nafta on peamine tuluallikas. Järgige neid sündmusi kindlasti, sest nafta hinna muutused pole tavaliselt kaugel.
Majanduslikud muutujad. Majanduslangus on pannud paljud inimesed sõitma harvemini. Töötajad üritavad isegi vähendada tööle sõitmise kulusid (nt kaugtöötavad paar päeva nädalas, et säästa gaasiraha). Lennufirmad näevad ka vähem äri. Nafta nõudlus on üldiselt langenud, mis mõjutab selle hinda. Ehkki need mõjud on pikaajalisemad ja neid on keerulisem ennustada, tuleks neid naftafutuuride ostmise otsustamisel arvestada..
Aasta aeg. Aasta aeg mõjutab tugevalt naftahinda. Suvekuudel on nafta järele suur nõudlus, kuna inimesed reisivad rohkem. Muidugi on talv tõenäoliselt suurim aeg, mil naftahinnad tõusevad, kui tarbijad kütavad oma kodusid ja leiavad võimalusi talvel külmaga sooja hoida. Pikemaajaliste futuuride ostmine enne neid kuud võib anda võimaluse teenida kasumit, kui need tegelikult ümber tulevad.

Lõppsõna

Naftafutuuridesse investeerimine võib olla suurepärane strateegia. Need on investoritele võimalused palju raha teenida, kuid on ka väga riskantsed. Enne kui hakkate investeerima naftafutuuridesse, veenduge, et teaksite, mida teete. Neil turgudel kavatsete kas palju teenida või palju kaotada. Teage, mis mõjutab nafta hindu ja millal on parim aeg ostmiseks. Isegi spetsialistid saavad sellest valesti aru, nii et enne enda investeerimisse lubamist olge endaga realistlik.