Selgitatud töötajate aktsiaoptsioone - kavad, maksustamine, plussid ja miinused

Teine hüvitamisviis on hüvitiste kujul, näiteks kindlustus (elu-, tervise-, hambaravi- ja puuetega inimesed), tasustatud puhkused ja haiguspäevad, õppe- ja lapsehooldustoetus ning muud mitmesugused hüvitised, näiteks ettevõtte autod ja kuluarved..

Kuid paljud tööandjad premeerivad oma tööjõudu ka sellega, et võimaldavad neil osta ettevõtte aktsiaid allahindlusega. Varude hüvitamine toimub mitmel kujul ja on populaarne nii tööandjate kui ka töötajate seas mitmel põhjusel. Siiski on sellel mõned potentsiaalsed puudused (mida Enroni ja Worldcomi endised töötajad saavad hõlpsalt kinnitada).

Kuidas töötavad töötajate aktsiaoptsioonid

Ehkki üksikasjad varude hüvitamisvormide lõikes on erinevad, on enamiku vormide peamine idee pakkuda töötajatele vahendeid ettevõtte aktsiate ostmiseks, mida nad saavad siis müüa.

See, kuidas töötaja realiseerib ettevõtte aktsiatest saadavat hüvitist, toimub tavaliselt kahe või kolme põhietapi kaudu:

1. Antakse aktsiad või aktsiad
Aktsiahüvitise maksmise protsess algab tavaliselt sellest, et töötajatele antakse aktsiate otseaktsiad või õigus neid osta. Tööandja annab kokkuleppe, mis annab töötajatele võimaluse osta kindla arvu aktsiate arv või dollar dollaris vastavalt kindlaksmääratud ajakavale või muudele plaanis sätestatud tingimustele. Aktsia ostmise võimalus aktiveeritakse konkreetsel kuupäeval, mida nimetatakse andmise kuupäevaks.

2. Aktsiaoptsioone kasutatakse
Kui ettevõtte aktsiate ostmise võimalus antakse, saab aktsiaid plaanireeglite kohaselt osta ja periood, mille jooksul see on lubatud, kestab sageli mitu aastat, kuni võimalus on kehtivusaja lõppedes ära võetud. Enamik optsiooniplaane lubab töötajal osta aktsiaid kas kindla ettemääratud hinnaga või hinnaga, millega kauplemise ajal müüdi. See tähendab, et töötaja saab osta aktsiaid allahindlusega, kui selle hind on valiku tegemise ajaks tõusnud.

3. Ettevõtte aktsiate aktsiaid müüakse
See on siis, kui töötajad likvideerivad plaani alusel omandatud aktsiad - kasutades kas oma ostuvõimalust või andes aktsiad otse. Enamik töötajaid saab aktsiaid hoida nii kaua kui tahavad, ja mõnel juhul ei pruugi nad seda pensionile jäädes müüa. Selle põhjuseks on asjaolu, et töötajate aktsiaoptsioonide väärtus võib märkimisväärselt kasvada.

Näiteks võidakse töötajal lubada osta oma tööandja aktsiat hinnaga 45 dollarit aktsia kohta - selle hind toetuse andmise kuupäeval. Kuid see võimalus võiks kesta 10 aastat, selle aja jooksul võib aktsia tõusta 90 dollarini aktsia kohta. Seejärel saab töötaja realiseerida 45 dollari suuruse aktsiahüvitise, kasutades lihtsalt võimalust osta hinnaga 45 dollarit ja müües siis aktsiad vabaturul.

Piirangud ja tingimused

Töötajatele makstavaid hüvitisi makstakse sageli omandamise ajakava kohaselt, mis sarnaneb ettevõtte pensionile jäämise ja kasumi jagamise plaanidega, ning tööandjad kasutavad seda ettevõttes töösuhte soodustamiseks. Aktsiaoptsioonidele seatakse sageli ka muid piiranguid või tingimusi, näiteks nende kaotamine, kui töötaja läheb konkurendi juurde tööle.

Varude hüvitamise maksustamine

Varude hüvitamise maksustamise reeglid on igat tüüpi plaani korral erinevad. Mõne plaani reeglid on palju keerukamad kui teiste suhtes, kuid üldiselt teenib enamik töötajaid vähemalt osa sissetulekutest oma optsioonide kasutamisel ja ülejäänu aktsia müümisel - välja arvatud juhul, kui optsioone antakse kvalifitseeritud plaani raames. Töötajaid maksustatakse optsiooni andmisel harva, välja arvatud juhul, kui optsiooni endaga (mitte aktsiaga) kaubeldakse aktiivselt ja selle õiglane turuväärtus on hõlpsasti tuvastatav..

Mõningaid aktsiaoptsioonide kasutamisest saadud kasumeid võib kajastada hüvitistuluna, muud tüüpi kasumid klassifitseeritakse kas lühiajalise või pikaajalise kapitalituluna. Mis tahes piirangud, mis seatakse ettevõtte aktsiate kasutamisele või müümisele, võivad maksustamist ka paljudel juhtudel edasi lükata kuni piirangute kaotamiseni, näiteks kui töötaja täidab plaani omandamise ajakava.

Neid kavasid võib nimetada ka kvalifitseeritud või mittekvalifitseerituteks, ehkki neid tingimusi ei tohiks segi ajada kvalifitseeritud või mittekvalifitseeritud pensionikavadega, kui endist tüüpi plaani suhtes kehtivad ERISA suunised, teise puhul aga mitte. Üldiselt ei maksusta kvalifitseeritud aktsiaoptsioonide plaanid töötajat vahetult ostetava aktsia kasutamise ja turuhinna vahelt, samas kui kvalifitseerimata aktsiaoptsioonid.

Eelised

Töötajatele

Aktsiaoptsioonid tähendavad täiendavat hüvitist soodushinnaga aktsiate ostmise vormis, mille saab lunastada kas kohe või hiljem kohese kasumiga. Paljudel juhtudel on optsioonidel endal käegakatsutav väärtus, eriti kui töötaja saab optsiooni kasutada hinnaga, mis on palju madalam kui see, millega praegu kaubeldakse. Töötajatele võib kasuks tulla ka teadmine, et nende jõupingutused aitavad vähemalt kaudselt kaasa nende investeeringu väärtuse kasvule.

Tööandjatele

Tööandjad premeerivad oma töötajaid varudega kahel peamisel põhjusel. Esimene on see, et ettevõttel on odavam ja lihtsam väljastada lihtsalt aktsiate aktsiaid, selle asemel et töötajatele sularaha maksta. Teine on see, et selline hüvitise vorm võib tõsta töötajate motivatsiooni; tööjõud, kellele kuulub tükk tööandjat, saab lisaks iganädalase palga maksmisele ka otse ettevõtte kasumisse. See võib parandada töötajate moraali ja lojaalsust ning vähendada tööjõu voolavust, aga ka luua teise grupi investoreid, kes ostavad ettevõtte aktsiaid.

Puudused

Töötajatele

Kui ettevõtte aktsiate väärtus väheneb, siis tehke seda ka optsioonide või aktsiate väärtuste osas. Neil, kellel on kogunenud märkimisväärses koguses aktsiaid või optsioone, võib näha, et nende netoväärtus langeb mõnedel juhtudel väga lühikese aja jooksul järsult, näiteks tõsise majanduslanguse ja ettevõtete murrangu ajal..

Samuti põhjustab suure hulga aktsiaoptsioonidega ostetud aktsiate viivitamatu müük märkimisväärset lühiajalist kapitalikasumit, mis võib märkimisväärselt suurendada töötaja selle aasta maksukulu (välja arvatud juhul, kui aktsiad müüakse ESOP-kava raames, mis on maksuga edasi lükatud, kvalifitseeritud plaan, mis sarnaneb 401 000-le.)

Tööandjatele

Kui ettevõtte aktsiad kaotavad väärtuse, võib see töötajaid heidutada ning viia tootlikkuse ja moraali vähenemiseni. Sõltuvalt aktsia väärtuse languse põhjusest võib töötajate motivatsiooni puudumine ettevõtte ja seeläbi ka tema aktsia veelgi veelgi alla tõmmata..

Varude hüvitamise liigid

Mitteseaduslikud aktsiaoptsioonid

See on töötaja aktsiate hüvitamise kahest vormist, mis on optsiooni vormis, lihtsam. Neid optsioone nimetatakse ka kvalifitseerimata aktsiaoptsioonideks nende maksustamiskohustuse tõttu, mis pole nii soodne kui nende seadusjärgsete nõbude puhul. Mitteseaduslikud optsioonid nõuavad töötajatelt tavaliselt, et nad tunneksid optsiooni realiseerimishinna ja aktsiaoptsiooni turuhinna vahe kohe ära. See summa kajastatakse lühiajalise maksustatava kasumina. Mitteseadusjärgseid aktsiaoptsioone pakutakse peamiselt ettevõtete palgaastme töötajatele, et saavutada osalus ettevõttes.

Kohustuslikud aktsiaoptsioonid

Tuntud ka kui ergutavaid (või kvalifitseeritud) aktsiaoptsioone, pakutakse kohustuslikke aktsiaoptsioone tavaliselt võtmetöötajatele ja ettevõtete juhtivtöötajatele hüvitise eriliigina. Seadusjärgseid aktsiaoptsioone saab kasutada ja müüa maksusoodustuste alusel rohkem kui seadusega mittekuuluvaid aktsiaid, kuna nende optsioonide kasutamisel tulu ei kajastata. Tegelikult ei kajastata nende optsioonide korral sissetulekut tegelikult enne, kui aktsiad tegelikult müüakse. Kuid nendest võimalustest saadav tulu võib mõnikord käivitada alternatiivse minimaalse maksu.

Piiratud varu ja piiratud varuühikud (RSU-d)

Paljud ettevõtete juhid ja insaiderid, kellele antakse ettevõtte aktsiad, saavad aktsiaid müüa ainult teatud tingimustel, et täita siseringitehingute piiramise eeskirju, näiteks nõuda juhtivtöötajatelt enne müüki teatud ajavahemikku. Seda nimetatakse piiratud koguseks. RSU-d seevastu on seade aktsiate aktsiate või nende rahalise väärtuse määramiseks tulevikus tulenevalt omandamise ajakavast, ilma tegelikke aktsiaid või sularaha edastamata, kuni üleandmisnõue on täidetud.

Töötajate aktsiaostukavad (ESPP)

See on võib-olla kõige lihtsam töötajate aktsiaostuprogramm. ESPP-sid rahastatakse palgafondist mahaarvamise teel pärast makse. Tööandja suunab osa töötaja hüvitisest ESPP kontole, kuhu koguneb raha pakkumise või registreerumise hetkest kuni ostukuupäevani. Enamik ESPP kavasid võimaldavad töötajatel osta oma ettevõtte aktsiaid kuni 15% allahindlusega praegusest turuhinnast. Neid plaane saab kvalifitseerida, mis võimaldab teatud tingimustel käsitleda pikaajalist kapitali kasvutulu, või kvalifitseerimata, sõltuvalt plaani tüübist ja sellest, kui kaua varusid enne müüki hoitakse.

Töötajate aktsiate omamise kavad (ESOP)

See on kvalifitseeritud plaan, mida finantseeritakse täielikult ettevõtte aktsiatega. ESOP-sid kasutavad tihedalt hoitavad ettevõtted sageli ettevõtte aktsiate likviidse turu pakkumisel maksusoodustuste alusel; omanikud saavad ettevõtte aktsiad paigutada plaani sisse ja siis need aktsiad ettevõttele pensionile jäädes tagasi müüa. Need on võib-olla parimad maksustamise seisukohast saadaolevad plaanid, kuna müügitulust saadud tulu ei kajastata kunagi enne pensionile jäämist, nagu mis tahes muu kvalifitseeritud plaani korral.

Tööandja laos pakutakse 401k

Seda tüüpi pensioniplaani rahastamist kontrollisid regulatiivsed asutused pärast Enroni ja Worldcomi 2002. aasta kokkuvarisemist. Ehkki paljud tööandjad jagavad oma pensioniplaanides endiselt töötajate aktsiaid ettevõtetele välja, peavad töötajad tagama, et nad oleksid oma pensioniportfellides piisavalt mitmekesised. nende riskitaluvuse ja investeerimiseesmärkide osas. Enroni ja Worldcomi töötajad saavad kibedalt tõendada rumalust kogu oma pensioniportfelli koondamine ühte ettevõttesse.

Phantom-aktsiad ja aktsiate väärtuse määramise õigused (SAR)

Phantom stock nimetatakse selliseks, kuna emiteeritud või võõrandatud aktsiate aktsiaid ei pruugi olla. Seda tüüpi aktsiad on tavaliselt mõeldud kasuks juhtivtöötajatele ja võtmetöötajatele, kellelt kava saamiseks võib nõuda teatavate nõuete täitmist. Aktsiat makstakse töötajale sageli nn tulemusüksustena, mis tähistavad tegeliku aktsia aktsiaid. Töötajad saavad aktsiate omamisega palju rahalisi eeliseid ilma aktsiaid tegelikult omamata. SAR-id maksavad töötajatele tavaliselt ettevõtte aktsiate kasvu väärtuse etteantud aja jooksul. See makse võib olla sularahas või mõnel juhul seda saab teha ka tegelike aktsiatega.

Lõppsõna

Varude hüvitamine on üks kõige mitmekülgsemaid makseviise, mida saavad kasutada nii tööandjad kui ka töötajad. Üks väljakutse, millega paljud töötajad silmitsi seisavad, on teadmine, kuidas nende ettevõtte aktsiad saavad või peaksid mahtuma nende enda finantsplaanidesse. Ehkki ettevõtte aktsiad võivad aja jooksul sageli märkimisväärset kasu saada, võib see mõnel juhul põhjustada ka maksustatavaid sündmusi, isegi kui sularaha ei realiseerita.

Kui soovite teada, kuidas teie aktsiate hüvitamise programm töötab, sealhulgas kuidas ja millal teile tulumaksuga maksustatakse, pöörduge oma personaliosakonna või finantsnõustaja poole.

(fotokrediit: Bigstock)